След Libra на Facebook изглежда вероятно други големи марки като Amazon, Delta и T-Mobile да създадат свои собствени стабилни монети.

Конюшни на бъдещето

През следващите години ще се появи второто поколение стабилни монети. Тези „маркови“ стабилни монети биха използвали не само основните аспекти на ценовата стабилност и технологията на блокчейн, използвани от днешните стабилни монети, но също така включват интеграция на програма за лоялност, ликвидност на вторичния пазар и възможности за брандиране..

Компаниите, които приемат собствени маркови стабилни монети, могат да се възползват от по-ниски транзакционни разходи, стабилни приходи от лихви от фиатния резерв и по-рационализирана програма за лоялност. Тъй като стабилните монети стават жизнеспособен конкурент на многомилиардните или многомилионните пазари на парични преводи, плащания на дребно и трансгранични транзакции, самата индустрия за стабилни монети може да се превърне в трилионна индустрия през следващото десетилетие.

Как бизнесът може да се възползва от конюшни

Таксите за обработка на кредитни карти в големите компании за кредитни карти като Visa, MasterCard и AmEx са средно около 2 процента на транзакция. Поради това много по-малки фирми таксуват клиентите повече за покупки с кредитни карти, забраняват използването на определени карти с по-високи такси или дори вземат само пари в брой.

За бизнеси с големи потребителски бази като Walmart, които през 2018 г. имаха 275 милиона посещаващи клиенти на седмица, тези такси за обработка добавят много загубени приходи: с 514 млрд. Долара нетни продажби през фискалната 2019 г. таксите за обработка средно 2% ще струват на Walmart над 10 млрд. долара годишно.

Тези високи разходи за транзакции обаче могат да бъдат заобиколени чрез използването на стабилни монети, осигуряващи стойност както за бизнеса, така и за клиентите. Клиентите вече няма да трябва да начисляват допълнителни такси от бизнеса за плащане с кредитната си карта или да бъдат принудени да плащат с пари в брой. И от друга страна, бизнесите ще могат да спестят от такси за обработка и вече няма да се налага да преминават през сложните усилия за оптимизиране на транзакционните си разходи с безброй платежни компании и услуги. Тъй като стабилните монети са базирани на блокчейн технология, транзакциите, използващи стабилни монети, са неизменни по природа, което означава, че няма риск от връщане на такси за търговеца.

В допълнение, стабилните монети могат да подобрят програмите за лоялност на компаниите. За програмите за лоялност удобството е от ключово значение. Но тъй като вече толкова много компании предлагат програми за лоялност, опитът с програмата за лоялност на клиента като цяло е изключително неудобен. Клиентите носят бъркотия от карти за лоялност, подреждайки джобовете на портфейла на редове и редове. Става тромаво да проверявате съществуващите награди и да разберете дали си струва да останете лоялни към дадена компания.

В днешния пренаситен пазар на програми за лоялност компаниите, които харчат повече за лоялност, растат в същата скорост или малко по-бавна отколкото тези, които не го правят. Тук идва интеграцията на стабилкойн. Чрез изграждане на програми за лоялност върху „марковия“ стабилкойн на компанията, лоялността става директно интегрирана в потребителското изживяване. Потребителите могат лесно да проверят баланса си на своите стабилни монети и своите награди за лоялност в едно приложение, премахвайки неудобните карти за награди. Интеграцията на Stablecoin с програми за лоялност осигурява удобно изживяване на клиентите на наситен пазар за лоялност, където удобството е от ключово значение.

Бъдещи поколения стабилни монети

Първото поколение стабилни монети (в контекста на фиат-подкрепени токени) са тези, които съществуват днес, като USDS, PAX, USDC и USDT. Тези стабилни монети от Gen 1 използват основните аспекти на стабилната технология: стабилна цена и използването на технологията blockchain. Най-популярните и доказани стабилни монети от Gen 1 поддържат фиксирана цена, като използват фиатния резерв, за да обменят своите стабилкойни към избраната им фиат валута, обикновено щатския долар.

Второто поколение стабилни монети вероятно ще бъде разработено през следващите няколко години, като има основи на Gen 1 за стабилни монети, но с допълнителни предимства. Тези стабилни монети от второ поколение ще имат вградени функции като поверителност, награди, лихви, кредит и т.н. Те ще се възползват изцяло от факта, че стабилните монети са програмируема валута и по този начин могат да бъдат добавени към помощни програми, подходящи за различните им случаи на използване, включително плащане, парични преводи и запаси от стойност.

Третото поколение стабилни монети, Gen 3, ще се превърне в основен елемент на платежната икономика. Gen 3 стабилни монети ще бъдат кошови жетони, комбиниращи Gen 1, Gen 2 и дори други Gen 3 стабилни монети, за да комбинират помощните програми на отделните жетони. В бъдеще различните стабилни монети ще обслужват специализирани нужди и ниши, така че стабилните монети от поколение 3 ще могат да обединят специализираните стабилни монети в един знак, създавайки продукт, обслужващ пресичането на различни специализации. Например, може да има мета-стабилна монета за електронна търговия, която комбинира няколко стабилни монети от 2-ро поколение заедно от Amazon, eBay и Shopify и т.н..

Защо стабилните монети от Gen 2 ще доминират в бъдещата икономика

Способността на криптовалутите да бъдат анонимен магазин без стойност без граници се оказа реална необходимост за милиони. Във Венецуела хората не могат да избягат от страната с фиатните си пари. Те не могат да ги изпращат в международен мащаб чрез своите банки и не могат физически да носят парите си със себе си, тъй като те ще бъдат иззети от тях на границата.

Като такива венецуелците се обърнаха към Биткойн. От 2014 до 2016 г. броят на потребителите на венецуелски биткойни нарасна от 450 на над 85 000. Въпреки това, въпреки че биткойнът може да бъде добър запас от стойност в сравнение с венецуелския боливар, биткойнът все още е изключително нестабилен и когато семействата влагат спестяванията си в него, за да напуснат страната, нестабилността на биткойн може да доведе до загуба.

Тъй като повече хора научават и приемат биткойни във Венецуела, все повече хора ще откриват стабилни монети и ще се възползват от способностите, които имат като запас от стойност. Въпрос на време е да дойде осиновяването на стабилкойни, а осиновяването във Венецуела може да бъде катализатор за все повече хора, които чуват за и използват стабилни монети.

Тъй като стабилният пазар нараства, нараства и технологията на стабилкойн. Стабилните монети от второ поколение със съответни функции ще започнат да се разработват масово. Оттам нататък ще са нужни само няколко компании, които да интегрират стабилни плащания за много други, за да се присъединят към тях; блокчейн технологията има конотация на риска, но има много емпирични ползи от интеграцията на стабилни монети и след като първите няколко компании успеят, много други ще последват.

Бъдещето на стабилната индустрия

Историята на криптовалутите е една от астрономическите растежи, като криптовалутата е най-ефективният клас активи през многобройните последните години. За малко повече от десет години криптовалутата се превърна в индустрия с над 250 милиарда долара пазарна капитализация и с настоящите темпове на технологични иновации криптоиндустрията ще се развива само допълнително. Stablecoins ще се разширят в рамките на този нарастващ пазар на криптовалути, но те също така ще завладеят пазарния дял от индустрията за парични преводи и плащания.

Според Световната банка глобалният приток на парични преводи през 2018 г. възлиза на приблизително 700 милиарда долара. Повечето работници мигранти в Азия изпрати у дома приблизително $ 200 месечно, но те трябва да плати 12 долара такси за международни трансфери – заплата за половин ден за много хора. Вече се разработва набор от блокчейн решения за справяне с проблема с паричните преводи, но през следващите години стабилните монети ще се превърнат в печелившо решение поради ниските транзакционни разходи и ценовата стабилност през всеки период от време. След като разпространението на технологията stablecoin неизбежно настъпи, stablecoins може да се превърне в доминиращ играч в индустрията за парични преводи от 600 милиарда долара.

Общият обем на паричните преводи нараства

В рамките на следващите десет години стабилните монети също могат да влязат в индустрията за плащания на стойност 100 трилиона долара поради използването им при плащания на дребно и презгранични плащания. В рамките на търговските площи много програми за лоялност на компанията се провалят и от 2002 г. компании, които се фокусират повече върху програмите за лоялност ръстът на приходите е с 20 процента по-бавен от компании, които са се фокусирали по-малко върху лоялността.

Компаниите с неуспешни програми за лоялност се нуждаят от иновации и надеждни методи за събиране на данни чрез техните програми за лоялност, като и двете са проблеми, с които интегрираните от лоялността стабилни монети помагат. Плащанията на дребно са a $ 25 трилиона долара сектор на цялостната индустрия за разплащания и стабилните монети от второ поколение с релевантни характеристики на дребно биха могли да спечелят голяма част от пазарния дял поради характеристиките, обсъдени в първия раздел.

Stablecoins имат по-малко такси за транзакции от традиционните платежни процесори

Един от най-големите ограничителни фактори днес за разширяване на криптовалутата в 25 трилиона долара индустрия за трансгранични плащания не е технологията, а по-скоро липсата на информираност, стигмата на нестабилност около криптовалутите и утвърдените групи по специални интереси.

Стабилните монети обаче по своята същност са безрискови и стабилни, така че би било по-лесно за банките, които нямат риск, да приемат стабилни монети като потенциални решения за трансгранично плащане. Като цяло пазарът на парични преводи, плащания на дребно и трансгранични плащания е повече от 50 трилиона долара, и като се има предвид, че е вероятно през следващите десет години стабилните монети да могат да вземат пазарен дял от съществуващите финансови институции в рамките на тези индустрии, 2030 г. може много добре да види индустрия за стабилни монети от няколко трилиона долара.

Днес индустрията за стабилни валути е все още малка в сравнение с криптовалутното пространство като цяло и индустрията е доминирана от Tether, която има десет пъти по-голяма пазарна капитализация от следващия по големина стабилен курс, USD монета.

С развитието на пазара на стабилни монети обаче пазарната капитализация ще стане по-равномерно разпределена между стабилните монети. Имаше 193 стабилни проекта съобщи през 2018 г. в сравнение с общо 81 проекта, обявени преди години. С повече играчи, които навлизат на стабилния пазар на пазари и по-големи технологични иновации, Tether неизбежно ще се откаже от голяма част от пазарния си дял на своите конкуренти, особено с намаляването на репутацията през годините.

През април 2019 г. офисът на прокурора на Ню Йорк твърди, че iFinex, компанията майка на Tether, е злоупотребила с 900 милиона долара от паричните резерви на Tether, за да скрие загуба от 850 милиона долара. Дни по-късно Tether разкри, че е само 74 процента обезпечено с пари и ценни книжа, фалшифицирайки предишните си твърдения, че USDT е подкрепено с 1: 1 от фиат. Доверието в Tether ще продължи да ерозира, оставяйки място за монети, които предлагат повече прозрачност, за да го изпреварят.

В бъдеще може да има стотици стабилни монети, всяка от които обслужва нуждите на конкретни пазари, като например как днес има стотици банки и разплащателни компании, които обслужват различни нужди и географски райони.

Написано от Алън Фен, Стабилен летен стажант.

Публикация от Kory Hoang от Stably

Стабилно изгражда основата за блокчейн икономиката чрез StableUSD (USDS), регулиран и прозрачен стабилкойн.

Научете повече →