Els béns immobles sempre han tingut un cert atractiu per a inversors sofisticats, ja que normalment, a llarg termini, valora el seu valor i també pot generar una bona quantitat de flux de caixa immediat, de manera que tant el rendiment com les plusvàlues. Fins fa poc, llevat que teníeu molts diners o teníeu molt de temps a les mans, era un sector difícil d’invertir.

Sí, hi ha hagut fons i REIT cotitzats públicament que han facilitat la inversió en béns immobles, però els fons poden ser opacs i les comissions poden augmentar els beneficis. El finançament col·lectiu d’inversions ha sorgit com un camí senzill per proporcionar accés a aquesta classe d’actius amb més transparència.

Avui en dia, hi ha múltiples plataformes d’inversió que ofereixen accés a títols de deute i de renda variable tant per a inversors acreditats com per a no acreditats. Les plataformes d’inversió immobiliària ofereixen un univers divers d’oportunitats d’inversió, des de solucions fixes a inversions comercials, residencials i molt més. La diversificació, sempre clau en qualsevol inversió, està disponible amb un clic del teclat de l’ordinador. En un món amb una volatilitat més elevada, la inversió immobiliària pot proporcionar un retorn decent i ajustat al risc. Si especular en criptomonedes o invertir en fases inicials és massa arriscat per a vosaltres, la inversió immobiliària a través de plataformes digitals pot ser una millor opció.

Les plataformes d’inversió immobiliària enumeren les ofertes aprofitant les exempcions de títols creades per la JOBS Act de 2121, incloses les Reg D 506c, Reg CF i Reg A+.

El Reg D només és accessible per a inversors acreditats: persones que guanyen més de 200.000 dòlars a l’any (300.000 dòlars si estan casats) o que tenen un patrimoni net superior a 1 milió de dòlars (sense comptar la residència principal). Les plataformes que acceptin inversors acreditats necessitaran un procés de verificació abans d’aprovar la inversió en una oferta Reg D..

A continuació es mostra una llista d’algunes de les plataformes d’inversió immobiliària més importants dels Estats Units on els inversors individuals poden invertir en propietats en línia.

CrowdStreet

Crowdstreet és una plataforma que informa que ha tancat 467 ofertes d’inversió immobiliària comercial des del 2014. Fins ara, 44 d’aquestes ofertes s’han realitzat completament per a inversors. En general, CrowdStreet informa que ha recaptat 1,67 milions de dòlars en capital que ha retornat 187 milions de dòlars als inversors per una taxa interna de retorn del 17,7% per als inversors. Crowdstreet ofereix fons, així com accés a ofertes individuals, tant de deute com de renda variable, que els inversors poden triar. Els inversors també poden crear carteres a mida perquè coincideixin amb els objectius de risc. La majoria de les ofertes que figuren a la plataforma són per a ofertes immobiliàries comercials.

Només inversors acreditats

EquityMultiple

EquityMultiple atén a un inversor més sofisticat que requereixi un mínim de 10.000 dòlars per participar en les ofertes de la plataforma. Tots els valors s’emeten en virtut del Reg D i EquityMultiple ofereix fons diversificats, tant inversions directes com diferides d’impostos mitjançant la regulació de la zona d’oportunitat. EquityMultiple afirma que és diferent que altres plataformes, ja que se centra principalment en béns arrels comercials institucionals que ofereixen “oportunitats a tot el país de prestadors i patrocinadors experimentats”. EquityMultiple ofereix títols de deute i de renda variable per permetre a un inversor alinear millor els seus objectius.

Només inversors acreditats

Fundrise

Fundrise feia ofertes del Reg A abans que ningú sabés què eren (en els vells dies del Reg A). Inicialment, Fundrise es va centrar en les ofertes de propietat única, però des de llavors s’ha convertit en un fons i una plataforma “eREIT” que proporciona una diversificació immediata per als inversors immobiliaris en una àmplia franja de sectors i geografies. Llavors, en què es diferencia un eREIT d’un REIT que es negocia en una borsa? Bé, un eREIT (TM) és un fons no cotitzat que acostuma a tenir costos inferiors avaluats per a la gestió de l’oferta. Fundrise reclama oferir als inversors una manera de “posseir propietats immobiliàries d’una manera més barata del que fins ara no era possible”. Fundrise també ofereix un producte anomenat “Premium” que es diu que ofereix inversions úniques i un “servei sense precedents”. Premium inclou un mínim important de 100.000 dòlars, però, sense preocupacions, la resta de nosaltres podem participar per només 1000 dòlars en el producte bàsic i 10.000 dòlars en el producte avançat. Tot i que la majoria d’inversions són força poc líquides (5 anys), Fundrise facilita una certa quantitat de liquiditat quan pot.

Inversors acreditats i no acreditats

PLANTA BAIXA

GROUNDFLOOR és un dels pioners de la inversió immobiliària en virtut del Reglament A (Reg A +). L’empresa enumera les ofertes de deute immobiliari amb l’exempció de seguretat que permet invertir a qualsevol persona. GROUNDFLOOR es descriu a si mateix com a “inversions de deute immobiliari d’alt rendiment, a curt termini, al gran públic”. Segons el lloc web, Groundfloor ha estat capaç de generar “rendiments constants del 10% per als nostres inversors en els darrers sis anys, amb amortitzacions rebudes en 6-9 mesos de mitjana”.

Inversors acreditats i no acreditats

Jamestown Invest

Jamestown Invest és una plataforma d’inversions digitals que connecta inversors amb béns immobles de qualitat institucional controlats mitjançant Reg A +. Segons la companyia, els inversors poden participar juntament amb un gestor fiable i ben capitalitzat amb 11.800 milions de dòlars d’actius gestionats a tot el món en nom de més de 80.000 inversors de molts fons diferents. Jamestown Invest 1, LLC és un REIT és un fons diversificat que té propietats comercials, mixtes i residencials.

Inversors acreditats i no acreditats

PeerStreet

PeerStreet afirma ser el primer mercat per invertir en deute immobiliari. És possible que les ofertes basades en el deute no tinguin el potencial d’obtenir rendiments excessius d’una oferta de renda variable, però el risc és molt inferior i els ingressos poden ser una bona addició a la cartera, especialment en un entorn històricament de tipus d’interès baix. PeerStreet és un veritable mercat bidireccional on els prestadors i intermediaris controlats enumeren projectes per a inversors. Tot i que els títols només s’ofereixen a inversors acreditats, la inversió mínima és baixa, amb 1.000 dòlars, cosa que fa que la diversificació sigui relativament senzilla. PeerStreet també té una funció d’inversió automàtica per permetre a un inversor establir els seus propis criteris i deixar que la tecnologia s’encarregui de la inversió. Els terminis dels préstecs són d’1 a 36 mesos i mantenen el primer embargament de la propietat. Si teniu efectiu inactiu al vostre compte, PeerStreet ha anunciat recentment una nova característica anomenada “Butxaca”, on els diners generen interessos fins que trobeu una inversió interessant. Des del seu llançament, PeerStreet s’ha originat en més de 3.500 milions de dòlars.

Només inversors acreditats

RealtyMogul

RealtyMogul és una de les primeres plataformes d’inversió immobiliària que es va llançar per aprofitar les exempcions de valors actualitzades creades per la JOBS Act de 2012. RealtyMogul només oferia dos REIT no cotitzats, o “MogulReits” segons Reg A + estan disponibles per a inversors no acreditats. RealtyMogul ofereix fons diversificats, inversions immobiliàries individuals (Reg D) i 1031 borses, cosa que permet als inversors qualificats la possibilitat d’ajornar els impostos mitjançant l’ús de col·locacions privades. Per als REIT, MogulREIT I ofereix ingressos mensuals als inversors mentre que MogulREIT II, ​​els inversors poden anticipar una major apreciació del capital mentre reben distribucions trimestrals.

Inversors acreditats i no acreditats

República Immobiliària

Republic va començar la seva vida com una plataforma en fase inicial dirigida a mercats poc servits com a portal de finançament regulat per FINRA. Amb el pas del temps, Republic s’ha expandit cap a valors basats en el joc, ofertes d’actius digitals i valors immobiliaris. El juny de 2020, Republic va entrar al sector del crowdfunding immobiliari amb l’adquisició de Compound. En aquell moment, Republic va afirmar: “Junts llancem Republic Real Estate, que us permetrà accedir a oportunitats d’inversió immobiliària d’alta qualitat per complementar les vostres inversions inicials existents amb Republic”. Republic Real Estate ofereix valors segons Reg CF i Reg A +. Més recentment, Republic es va associar amb StarCity, un desenvolupament de convivència a San Francisco, que va utilitzar Reg D per oferir interessos de membres en un desenvolupament de 28 milions de dòlars. La República afirma: “La propietat immobiliària és un mercat de 8,9 bilions de dòlars i és hora que tothom en tingui un tros”.

Inversors acreditats i no acreditats

Petit canvi

Small Change és una plataforma de finançament col·lectiu d’inversions del centre-oest que també és un portal de finançament col·lectiu regulat per FINRA. La plataforma d’inversió immobiliària emet valors segons el Reg D i el Reg CF amb moltes ofertes de valors que figuren en ambdues excepcions. Només un parell de plataformes de finançament col·lectiu immobiliari utilitzen Reg CF, l’exempció de valors més petita que es preveu obtenir un bon augment al març, passant d’un límit de finançament d’1,07 milions de dòlars a 5 milions de dòlars, cosa que el farà més viable. Small Change es descriu a si mateix com una “plataforma d’inversió socialment responsable”, ja que enumera projectes que creuen que poden “transformar les ciutats en millor lloc”. Els inversors poden seleccionar entre projectes individuals que figuren al lloc, però Small Change indica que exploren la possibilitat de fer ofertes conjuntes en el futur..

Inversors acreditats i no acreditats