تعرضت الأسهم التي تم الترويج لها على وسائل التواصل الاجتماعي لهزيمة في 18 فبراير ، مع أسهم شركة بيع الألعاب بالتجزئة GameStop (بورصة نيويورك: GME) يغلق عند حوالي 40 دولارًا. انخفض سعر السهم من أعلى مستوى له على الإطلاق عند 483 دولارًا في وقت سابق من هذا الشهر ، لينهي رحلة جامحة للمستثمرين الهواة الذين ما زالوا يحتفظون بمراكزهم.

تسبب الأسبوع نفسه أيضًا في حدوث ركود في العديد من “أسهم الشركات” ، مما أدى في كثير من الأحيان إلى ترك صغار المستثمرين في مهب الريح.

أعزاء وسائل الإعلام الاجتماعية الأخرى مثل AMC Entertainment Holdings Inc. وصانع سماعة الرأس كوس شهدوا أيضًا انخفاضًا في أسهمهم ، بعد الاهتمام المتزايد في الأسابيع الماضية برهانات Reddit’s Wallstreet.

حقق القتال الذي أطلق عليه اسم “الصغار” بين Reddit vs. وول ستريت انتصارات مذهلة للبعض. لسوء الحظ ، فقد تسبب أيضًا في ركوع العديد من المستثمرين الصغار ، حيث فقد الكثير منهم مدخرات الحياة وأموال الكلية. 

مع نمو Gamestop كحركة على Reddit ، دفعت وسائل التواصل الاجتماعي المزيد من الأشخاص إلى تداول الأسهم ، حيث نشر المستخدمون لقطات شاشة وميمات ومشاركة نصائح التداول على Facebook و Twitter و TikTok.

عمالقة مثل إيلون ماسك ورجل أعمال ملياردير مارك كوبان قفز على العربة ، ونشر النصائح المالية على تويتر دون أي عواقب قانونية. تضخيم الخوارزمية على المنصات الاجتماعية وتطبيقات التداول بدون عمولة مثل Robinhood فعل الباقي.

“يجب أن أقول إنني أحب ما يحدث مع #wallstreetbets. كل تلك السنوات من التجار ذوي الترددات العالية الذين يديرون تجار التجزئة ، الآن سرعة وكثافة المعلومات وتداول التجزئة يمنح الرجل الصغير ميزة. حتى أنا البالغ من العمر 11 عامًا تداولوا معهم وكسبوا دولارات “، غرد كوباني.

في الوقت الحالي ، يبدو أنه لا يوجد ما يمنع الشخصيات البارزة من الإدلاء بتصريحات يمكن تفسيرها على أنها نصائح مالية غير منظمة عبر الإنترنت.

ومع ذلك ، بالنسبة لأي شخص في المملكة المتحدة ، فإن الواقع مختلف تمامًا.

لدى هيئة السلوك المالي (FCA) مجموعة من اللوائح لمعالجة هذه المشكلة بالذات ، وذلك لأن العروض الترويجية المالية يمكن أن يكون لها عواقب مدمرة في الحياة الواقعية للمستثمرين. 

أكبر الرابحين والخاسرين 

أول فائز كبير في فقاعة GameStop؟ رديت نفسها.

بسبب الضجيج ، تمكنت الشركة من الحصول على 250 مليون دولار في جولة لجمع التبرعات من السلسلة E – تم الإعلان عنها في 8 فبراير. منتديات Reddit كانت مسؤولة في البداية عن الارتفاع في سعر سهم GameStop والأوراق المالية الأخرى.

الفائزون الكبار الآخرون؟ المؤسسات ، ومن المفارقات ، صناديق التحوط.

في حين أن ملحمة GameStop ربما تكون قد بدأت كـ “صندوق تحوط” ديمقراطي على Reddit يحارب صناديق التحوط الاحترافية للبيع على المكشوف ، تظهر البيانات أن المستثمرين المؤسسيين وصناديق التحوط هم الذين دفعوا سعر السهم إلى الأعلى.

“ربما لا يتعلق الأمر فقط بالرجل الصغير مقابل الرجل الكبير ،” محلل JMP Securities ديفين ريان أخبر سي ان بي سي. “أعتقد أنه من المعقول أن نقول إن المستثمرين المؤسسيين كانوا أيضًا نشطين للغاية في تلك الأسهم الأسبوع الماضي لأن هناك مستثمرين مؤسسيين يشاركون في أسماء ذات أحجام تداول مرتفعة. أعتقد أنه تم التعبير عن ذلك على الأرجح في بعض أنشطة الخيارات الأسبوع الماضي أيضًا “.

مثل صناديق التحوط إدارة Senvest في نيويورك من بين أكبر الفائزين في GameStop. بعد الاستثمار بمبلغ 10 دولارات للسهم ، الصندوق مصنوع ما يقرب من 700 مليون دولار. 

البعض الآخر ، مثل تيندال أمريكا الشمالية الصندوق ، كانت فوق بنسبة 14.36 في المائة في فبراير بعد الاحتفاظ بمركز في Gamestop لمدة ثلاثة أشهر فقط. 

ربما كانت الصناديق أكبر الرابحين في هذه القصة ، لكن الخاسرين الأكبر كانوا بلا شك صغار المستثمرين الذين احتفظوا بمراكزهم لفترة طويلة جدًا.. 

سواء كانوا من المستثمرين الهواة الذين تم إهمالهم أو المبتدئين الذين أخذوا نصيحة من المشاهير ، فقد شهد الكثير في المملكة المتحدة انخفاض مدخراتهم نتيجة المشورة المالية غير المنظمة بشأن سهم GameStop ، و Financial Times نقلس.

أجرت المجلة مقابلات مع العديد من صغار المستثمرين ، مثل توري باري ويلز. 

“نحن لسنا لاعبين كبار. لم نخسر الملايين ، لكن بالنسبة لنا الإيجار للشهر هو فواتير. قالت: “لا أعرف كيف سنتعافى”.

مثل كثيرين آخرين ، أخذت نصيحة مسك على محمل الجد.

“لقد قيّمت Elon Musk بدرجة عالية ووثقت به. . . كان لتغريدته تأثير كبير. وبدعمه بدا أن تجار التجزئة سيفوزون “.

تألفت مساهمة ماسك في الحركة من كلمة واحدة ، باستخدام النسخة المضحكة من “الأسهم” التي اشتعلت على موقع Reddit: “Gamestonk !!” 

ما الذي يمكن أن تتعلمه شبكات الاستثمار من GameStop

أكبر نصيحة لشبكات المستثمرين من ملحمة Gamestop هي توخي الحذر بشأن من تقوم بترقية مالية له.

غالبًا ما تدعو الشبكات “المستثمرين” إلى تنظيم الأحداث ، ولكن لا تضمن أنهم الطبقة المناسبة من المستثمرين. ليس كل المستثمرين متشابهين ولدى هيئة السلوك المالي لوائح معمول بها حول كيفية التعامل مع الفئات المختلفة من المستثمرين. 

تشمل فئة المستثمرين المحترفين رأس المال الاستثماري أو شركات الأسهم الخاصة. من المهم جمع بيانات من المستثمرين لتأكيد حالتهم والتحقق من نوع المستثمر الذي تتعامل معه:

الأثرياء لديهم دخل سنوي قدره 100،000 جنيه إسترليني أو أكثر و / أو صافي الأصول بقيمة لا تقل عن 250،000 جنيه إسترليني أو أكثر. المستثمرون المتطورون المعتمدون ذاتيًا (SI) هم إما أعضاء في شبكة أو استثمروا في أعمال غير مدرجة في العامين السابقين للحدث. يُنصح المستثمرون المقيدون ، الفئة التي يقع فيها معظمنا ، بعدم استثمار أكثر من 10٪ من صافي أصولهم في أوراق مالية غير قابلة للتحقيق بسهولة.

تعرف الشبكات الذكية أنها بحاجة إلى أن يقوم مستثمروها بالتصديق الذاتي على وضعهم كل اثني عشر شهرًا. وهذا يضمن أن الشبكة تعامل كل فرد وفقًا لقواعد التنظيم وأن المستثمرين يفهمون المخاطر المرتبطة بالاستثمار. 

يجب أن تتمتع الشبكات التي تستخدم وسائل التواصل الاجتماعي للترويج لفرص الاستثمار بغطاء تنظيمي للقيام بذلك. يندرج الاتصال بالمستثمرين عبر البريد الإلكتروني أو وسائل التواصل الاجتماعي أو الإعلانات على موقع الويب الخاص بك تحت القسم 21 من قانون الخدمات المالية والأسواق لعام 2000 (“FSMA”).

يحظر اللائحة أي نشاط ترويجي يؤدي إلى شراء الأفراد لأسهم في شركة دون غطاء تنظيمي. 

أوليفر وولي هو الرئيس التنفيذي والمؤسس المشارك لـ إنفيستورز. تجمع منصة الاستثمار الرقمي الخاصة بـ Envestors بين رواد الأعمال والمستثمرين عبر المناطق الجغرافية والمجتمعات والقطاعات – مما يؤدي إلى إنشاء سوق واحد للاستثمار في المراحل المبكرة في المملكة المتحدة. يتعاون Envestors مع المسرّعات والحاضنات وشبكات الملاك لتوفير منصة ذات علامة بيضاء تمكنهم من الترويج للصفقات وإشراك المستثمرين والاتصال بالشبكات الأخرى. توفر Envestors لشبكات الاستثمار غطاءً تنظيميًا في جميع أنحاء منصتنا ذات العلامة البيضاء للاستثمار في المراحل المبكرة. من خلال خدماتنا المخصصة والمتوافقة مع هيئة السلوك المالي (FCA) منصة, يمكن أن يتم تشغيل شبكتك في غضون أيام. تأسست في عام 2004 ، ساعدت إنفيستورز أكثر من 200 شركة عالية النمو في جمع أكثر من 100 مليون جنيه إسترليني من خلال ناديها الاستثماري الخاص. Envestors مرخص ومنظم من قبل سلطة السلوك المالي. تويتر: تضمين التغريدة