Vi satte os sammen med Alex Batlin, grundlægger og administrerende direktør for Trustologi—En prisvindende udbyder af depotportefølje – for at få sit perspektiv på den decentrale økonomisektor (DeFi), og hvorfor Trustology er i en førende position for at lette institutionel adgang til branchen. Med en omfattende baggrund inden for både bank- og blockchain-udvikling – der tidligere har arbejdet hos BNY Mellon, UBS og JPMorgan Chase – er Batlin ikke fremmed for den institutionelle side af hegnet.

At være en selvforkyndende DeFi- og teknologi-nørd var Batlins beslutning om aggressivt at forfølge den spirende sektor en no brainer i betragtning af dens teknologis realtidskarakter og afprøvede sikkerhedsinfrastruktur. Nu mener han, at Trustology udfylder et integreret hul på markedet ved at tilbyde Trustvault-tegnebogen og muligvis lette institutionel engagement i sektoren.

Interview med Alex Batlin, Trustology CEO & Grundlægger

Hej Alex, dejligt at endelig chatte. Du er ret kendt for din lidenskabelige holdning i DeFi og for at tage en ganske stor indsats på sektoren. Hvorfor har du valgt at fokusere især på DeFi?

Alex Batlin

Enkelt sagt, fremtiden for finansiering udvikler sig, og de iboende fordele ved DeFi er afgørende, når markedet udvikler sig – fra at fjerne mellemmænd til lavere omkostninger og frigøre effektivitet til at skabe en mere gennemsigtig, modstandsdygtig og bedre distribueret ramme. Det, vi stadig ser i øjeblikket, er imidlertid et tyndt finer af decentralisering, hvor vi ikke har fjernet den systemiske risiko for centralisering, men vi har indført ineffektiviteten ved decentralisering. Det er vigtigt, at vi fortsætter med rejsen med fuld decentralisering for slutbrugere at høste fordelene i fuld skala.

DeFi lover en særskilt måde at tjene renter på digitale aktiver, samtidig med at de giver lavere gebyrer og risici og dybere likviditet end traditionelle finansielle tjenester. Og dette kan opnås ved hjælp af de samme mekanismer som traditionel finansiering, såsom handel, udlån, afdækning osv. Alligevel er institutionelle investorer ofte efterladt strandede og ikke i stand til at udnytte denne nye markedsplads på grund af mangel på passende kontrol, sikkerhed og due diligence-kontrol og den spirende overordnede struktur af markedsapplikationer, som ikke ofte er brugervenlige eller lette at integrere med.

Den potentielle indvirkning, som DeFi kunne have på traditionel finansiering, gjorde at forfølgelsen af ​​dette nye marked blev en ligefrem beslutning for Trustology, især da vores TrustVault-løsning allerede var bygget med denne funktionalitet i tankerne. Vi ønskede ikke at bygge en ny løsning til kølelager. Vi ønskede at løse det næste problem, dvs. krypto-forvaring i den hurtige bane.

DeFi forventes at blive en industri på 5 mia. $ I 2020 med 3 mia. Dollar i værdi, der allerede er låst inde. Det er på en klar vækstbane. Dette er ret tydeligt i den nylige optagelse af 4 millioner DAI via sikkerhedsstillelse af WBTC. Denne betydelige udvikling signalerer efterspørgsel efter ikke-ERC-20 aktiver, hvilket betyder, at sektoren begynder at udvide ud over blot Ethereum. Du har dog stadig fået Ethereum i spidsen med Ethereum 2.0-bevis for stavsmodel, der skal udrules i 3. kvartal 2020 og de indsatsmuligheder på netværket, der vil blive stillet til rådighed. Vi ser nu større centraliserede børser, der chopper ved biten for at hoppe ind i sektoren. Det er uden tvivl den eneste motivation for Binances smarte kæde at konkurrere med Ethereum om DeFi-dominans. Det vil være meget interessant at se, hvordan indtjeningen sammenlignes mellem indsats på basisprotokolniveau versus Defi-protokoller på højere niveau såsom udlån. 

Efterhånden som mangfoldigheden i blockchains øges, er der et stigende behov for cross chain support. Trustology så dette tidligt og udvidede sin service til Binance-kæden og BEP-2-tokens, DEX, og – når den ruller ud – Binances nye smarte kæde.  

Det handler heller ikke kun om at lette adgangen. Det handler om at tillade adgang på den sikreste, hurtigst mulige måde, så vores kunder aldrig går glip af en handel eller mulighed på markedet. Depotmænd kan mindske risikoen som følge af svig, svindel og hacks – såvel som lovgivningsmæssig risiko – med en kombination af forsikring, compliance-kontrol, transaktionskontrol og førsteklasses hardware-, software- og sikkerhedsprotokoller.

Takket være vores Metamask-integration er vi stort set den første udbyder af depotbøger, der giver vores brugere sikker adgang til DeFi dApps. 

Nogle vil hævde, at ideen med DeFi er at afkoble mellem formidlere. Hvorfor har DeFi brug for vogtere?

Alex Batlin

Institutionelle investorer er under regulatorisk og investorkontrol. Uden for at sikre deres digitale aktiver er de virkelig nødt til at bevise, at de tilstrækkeligt mindsker risikoen, og dette har at gøre med forpligtelser til at afbøde beholdnings- og fiduciær risiko. Plus, lad os se det i øjnene med krypto-finansiering af handelskonti, kommer hovedpinen ved at styre millioner af nøgler og ønsker at handle med det samme og sikkert. Manuel betjening er for dyr og besværlig, og til det er det virkelig nødvendigt med automatisering, da det giver hastighed, skalerbarhed og modstandsdygtighed. Og med DeFi skal du være i stand til at understøtte et næsten uendeligt antal protokoller, gør det sikkert og i realtid med adskilte taster og kontroller, der passer til institutioner uden at gå på kompromis med hastighed eller adgang. Det er svært at gøre med forvaringsløsninger, der ikke er i realtid, såsom køleopbevaring.  

Lad os heller ikke glemme, at betroede og forsikrede depotmænd kan beskytte mod stjålne private nøgler – og dermed stjålne midler – samt svindel og hacks, som kryptoindustrien desværre er tilbøjelig til. Et eksempel på dette blev set i april, da DeFi-protokollen DForce blev udnyttet til 25 millioner dollars i kundeaktiver. Dette bør ikke være overraskende, DeFi er i sin ubehagelighed. Som sådan er opportunister i stand til at misbruge smuthuller i sektorens infrastruktur. Men så modsat som det lyder, behøver dette ikke at påvirke investorer.     

Det er blevet sagt, at DeFi-protokoller kun er så sikre som deres kode. Selv om dette for det meste er sandt, er vi ikke helt enige. Brugere og virksomheder, der deltager i DeFi, kan gøre meget mere for at beskytte sig selv, når det kommer til sikker opbevaring af deres private nøgler. At føre med en depot for at sikre låste midler i defi-staking-protokoller, for eksempel, sikrer, at udtagsnøgler er beskyttet. Hos en vogter tilkommer pligt til at passe dem. Hvis de i det usandsynlige tilfælde skulle mislykkes, garanterer forsikringsbuffere, at brugerfondene forbliver intakte. 

Derudover tjener vogterne ikke kun til at forbedre sektorens legitimitet, men til at lette byrden ved at styre den tekniske risiko og det ansvar, der følger med defi, såsom at køre din egen infrastruktur, f.eks. noder, indekserer osv., som for mindre teknologikyndige enkeltpersoner og virksomheder kan være en stor adgangsbarriere. Nogle investorer, såsom familiekontorer og andre institutionelle enheder, vil simpelthen dyppe deres fødder i en spændende ny økonomisk mulighed uden frygt for risiko. Depotmænd som Trustology giver denne mulighed, hvilket giver sikker og forsikret adgang til et ureguleret rum for at muliggøre masseadoption. Som sådan behøver institutionelle investorer ikke længere bekymre sig om KYC og AML eller anden overholdelse af lovgivningen, da den er indbygget sammen med andre avancerede kontroller såsom multisig og tilladelseslister eller hvidlister som almindeligt kendt.. 

At fange tillid hos institutionelle investorer er en win-win for sektoren. Mere institutionelt engagement skaber yderligere legitimitet og medfører yderligere investeringer. Sektoren vokser som et resultat også til gavn for detailinvestorer.

Der er allerede flere tegnebøger i DeFi-økosystemet. Hvordan adskiller Trustologys tegnebog sig fra andre DeFi-tegnebøger?

Alex Batlin

For det første er Trustologys tegnebog hurtig, brugervenlig og super sikker! I stand til at behandle tidspunkter på 350 millisekunder, hvilket i højere grad overgår hardwaretegnene, udnytter vi end-to-end hardwaresikkerhed, front-end softwarefleksibilitet og biometri til at levere en fuldautomatisk løsning til enkeltpersoner og virksomheder uden menneskelig indgriben reducere operatørrisikoen. Vi letter og tilskynder håndhævede transaktionskontroller såsom og multi-sig, der kræver, at flere parter logger af en transaktion samt ’tillader’ eller hvidlister at oprette kontrollerede miljøer. Dette giver brugeren mulighed for at blokere visse uofficielle adresser og dApps, hvilket giver et ekstra lag af kontrol, som ellers ikke eksisterer inden for DeFi. Disse tilføjede lag af sikkerhed og kontrol bygger et meget lokkende tilfælde for institutionelle investorer.

Den virkelige frihedsberøvelse af vores virksomhed kombineret med programmerbarheden af ​​vores teknologiinfrastruktur adskiller os dog virkelig. I modsætning til MPC holder vi nøglerne fuldt ud på vegne af vores brugere og leverer en forsikret tegnebogsløsning, der unikt kombinerer hastighed, sikkerhed og brugervenlighed. Kort sagt gør vi løsningen problemfri, sikker og tilgængelig. Rigden af ​​vores API’er, vores fratrædende firmware og adskilt tegnebogsstruktur gør os i stand til at generere og administrere et uendeligt antal adresser i skala til tusindvis af brugere. Dette er f.eks. Noget, der ikke kan gøres med køleopbevaring. Det gør os smidige og i stand til at understøtte enhver blockchain eller protokol hurtigere end mange udbydere på dette nichemarked. I øjeblikket understøtter vi nogle af de store blockchains derude – Bitcoin, Ethereum og Binance – såvel som deres respektive tokenstandarder – ERC-20 tokens og BEP2. 

Vi muliggør også overholdelse af lovgivningen ved at overholde KYC og AML indbyggede kontroller. Dette giver institutionelle investorer mulighed for at føle sig hjemme i DeFi – noget der er integreret i adoption. 

Endelig og måske vigtigst af alt er ingen anden DeFi-tegnebog frihedsberøvet. Af de få anstændige DeFi-tegnebøger på markedet tilbyder ingen tredjeparts forvaring i realtid. De kræver alle selvforældremyndighed, hvilket betyder at administrere din egen private nøgle. Dette kan blive alvorligt svækkende – og endda vise sig at være dyrt – for enkeltpersoner og virksomheder, der kommer ind i DeFi for første gang. Dette gælder især i betragtning af de latente risici, som de førnævnte DeFi-udnyttelser udviser. 

Trustology er den eneste depotpung, der giver sikker adgang til dApps via Metamask-integration – der muliggør en afprøvet testmetode, samtidig med at den giver fejlsikker forsikring og lovgivningsmæssig sikkerhed. Hvis alt andet falder, vil brugeren altid være dækket.

Hvordan letter Trustologys tegnebog support til flere blockchain og multi-aktiver? Og hvorfor?

Alex Batlin

Som et ekstra sikkerhedslag har vi teknologi, der giver os mulighed for at underskrive transaktioner og let understøtte en række aktiver og decentraliserede børsendekæder, da teknologien er blockchain og protokolagnostisk. Så vi kan gå til markedet, der understøtter nye kæder og aktiver hurtigere end de fleste. Dette inkluderer også Binances kommende smarte kæde. I øjeblikket understøtter vi et utal af tokens, inklusive BTC, ETH og ERC-20 tokens som DAI, ZRX, HOT, BAT, MKR, OMG, REP, LINK, USDT og VXV.

Genunderskrivelsesteknologi er unik for Trustology og giver os mulighed for at underskrive og understøtte enhver transaktion. Dette er en af ​​grundene til, at vi hurtigt kan udvide vores service til helt nye virksomheder som Binances smarte kæde og Ethereums 2.0. Når udviklere begynder at oprette deres egne tokens oven på den smarte kæde, betyder evnen til at underskrive igen, at vi også kan støtte disse aktiver. Dette strækker sig til den kommende lancering af ETH2.0, der vedtog en ny BLS-signatur, som vi let kan understøtte. 

Især i denne hurtige branche er det vigtigt, at kryptovirksomheder er i stand til hurtigt at innovere og tilpasse sig markedet ved at støtte nye protokoller.

Hvad er i vente for DeFi og Trustology i de kommende år?

Alex Batlin

Det næste trin for Trustology er udvidet support til ETH 2.0 for at muliggøre staking inden for TrustVault. Vi er en af ​​seks, der deltager i ConsenSys Codefis pilotuddelingsprogram til ETH2.0, så vi er ret begejstrede for dette. For os hænger det sammen med vores strategi om fortsat at levere det, vores kunder har brug for for at handle, låne, låne eller afdække. Det hænger også sammen med vores vision og mission om masseadoption. Lige nu har vi kraftig dobbeltarbejde i øjeblikket på tværs af centraliserede og decentrale økosystemer, fordi vi stadig er på en migrationsvej til fuld decentralisering. For at komme til dette slutfase er vores rolle at introducere supplerende løsninger i defi, der gør det problemfrit uanset brugssagen. Det handler om at finde den bedste rute som en åben, smart depotplatform til at tilslutte, hvor det giver mening at tilbyde vores kunder den bedste udførelse uden at modsætte sig lovgivningsmæssige krav såsom adskillelse af opgaver. Vores rige API-funktioner giver os mulighed for at gøre dette, og et af de områder, vi fokuserer på, fungerer som en afviklingsagent, der arbejder på tværs af flere clearingnetværk snarere end på tværs af privatiserede netværk, som ikke er bæredygtigt på lang sigt eller omkostningseffektivt. 

Når vi har mere migration til defi, kan det blive den de facto globale finansieringsmekanisme, og vi ser frem til at være den frihedsberøvende lynchpin for dette økosystem.

Forbind dig med Alex Batlin

• Medium
• Twitter
• LinkedIn