Kokila Alagh, Gründer von KARM Legal und ein Mitglied der MENA Fintech Board teilte Crowdfund Insider kürzlich die neuesten Updates aus der Region des Nahen Ostens, einschließlich der Vereinigten Arabischen Emirate (VAE), mit.

Alagh arbeitet eng mit dem Arabischer Währungsfonds (AMF), die Dubai Internationales Finanzzentrum (DIFC), die Abu Dhabi Global Markets (ADGM) und die Dubai Multi Commodities Centre (DMCC).

Sie teilte wichtige Erkenntnisse über den Fintech-Sektor der MENA-Region mit, erklärte, warum der Markt schnell an Dynamik gewonnen hat, und wies auf die Trends hin, auf die im Ökosystem zu achten ist.

Crowdfund Insider: Digital Banking ist weltweit eine beliebte Wahl für Verbraucher. Wie hat sich dieser Trend in den VAE und in der MENA-Region im Allgemeinen entwickelt??

Kokila Alagh: Die Digitalisierung von Bank- und Finanzdienstleistungen hat in den VAE und in der MENA-Region erheblich zugenommen. Rund 30% der Fintech-Unternehmen der MENA-Region haben ihren Sitz in den VAE. Das Land hat sich zum führenden Startup-Hub für diesen Sektor entwickelt.

Es ist wichtig anzumerken, dass der Paradigmenwechsel vom traditionellen zum digitalen Bankwesen schrittweise erfolgte und das Ergebnis einer Kombination von Faktoren ist. Die Technologie entwickelt sich dynamisch weiter und wird von den sich ändernden Vorlieben und Erwartungen der Kunden angetrieben. Darüber hinaus haben die Konkurrenz durch Fintech-Start-ups und die sich ändernden Vorschriften Banken auf der ganzen Welt gezwungen, Technologielösungen in ihre Geschäftsmodelle zu integrieren.

Einer der wichtigsten Aspekte von Fintech im Kontext des Digital Banking ist die Bedeutung eines robusten Digital ID- und KYC-Verifizierungssystems. Eine sichere digitale ID ermöglicht eine einfache Einbindung über jeden Kanal und macht die Kundenidentifikation effizient und möglich. Dies ermöglicht es Unternehmen, Kunden effizient einzubinden und Kunden sofortige Finanzdienstleistungen anzubieten.

Um nur einige Beispiele zu nennen: Die Abu Dhabi Islamic Bank (ADIB) hat sich mit der Fidor Bank zusammengetan, um die erste Community-basierte Digitalbank des Nahen Ostens zu lancieren. Emirates NBD (ENBD) hat Liv., Ein Millennials Digital Banking-Angebot, ins Leben gerufen. Die Commercial Bank of Dubai hat CBD NOW ins Leben gerufen, um die digital vernetzten Kunden mit einem mobilen Angebot anzusprechen, und die Mashreq Bank hat Mashreq Neo, ihre digitale Full-Service-Bank, ins Leben gerufen.

Neben den Vereinigten Arabischen Emiraten hat sich auch Saudi-Arabien zu einem Spitzenreiter im Bereich Digital Banking entwickelt. Das Königreich hat sich zu einem der führenden Märkte für digitales Banking in MENA entwickelt. Mehr als drei Viertel der Bankkunden nutzen Online- oder mobile Apps. Die saudi-arabische Währungsbehörde (SAMA) hat kürzlich eine Sandbox für Regulierungsbehörden eingerichtet und es geschafft, lokale und internationale Fintech-Unternehmen für die Bereitstellung innovativer Finanzdienstleistungen für saudische Märkte zu gewinnen.

Crowdfund Insider: Fintech-Kreditlösungen und Marktplätze wurden weltweit eingeführt, einschließlich im Nahen Osten. Es scheint jedoch, dass viele Kreditgeber, insbesondere kleinere oder weniger etablierte Peer-to-Peer-Kreditgeber, aufgrund von COVID-19 Schwierigkeiten haben, den Betrieb aufrechtzuerhalten. Was kann dieses Fintech-Segment tun, um in diesen herausfordernden Zeiten zu überleben??

Kokila Alagh: Zu diesem Zeitpunkt besteht das unmittelbarste Problem darin, durch diese Unsicherheit zu navigieren. Unternehmen aus dem Finanz- und Technologiesektor haben auf einen extremen Krisenmanagementmodus umgestellt, der dazu geführt hat, dass Unternehmen ihr Kapital und ihre Finanzierung von Investoren und Kreditgebern erhalten.

Unternehmen setzen kostensparende Maßnahmen um, einschließlich des Personalabbaus. In diesem Sektor besteht eine vorrangige Strategie derzeit darin, sicherzustellen, dass so viele Ausgaben wie möglich variabel sind und die Fixkosten minimiert werden, da der Großteil der Einnahmen auf der Grundlage von Transaktionen und Volumen generiert wird.

Wir bei KARM verstehen die Herausforderungen, denen sich Fintech-KMU oder Start-ups gerade in diesen beispiellosen Zeiten gegenübersehen. Wir haben unser Start-up-Handbuch veröffentlicht, das die wesentlichen Elemente beschreibt, auf die sich Start-ups und angehende Unternehmer konzentrieren sollten, bevor sie in die Arena des Wettbewerbsgeschäfts eintreten.

Crowdfund Insider: Das Coronavirus hat die Umstellung auf digitale Plattformen und Dienste beschleunigt. Was sind die Hauptunternehmen in den VAE, die möglicherweise zu einer landesweiten und regionalen digitalen Transformation führen könnten??

Kokila Alagh: Zu den Unternehmen in den VAE, die den Übergang zur Digitalisierung ebnen, gehören Telr, Beehive, Souqalmal und Eureeca. Die Dienstleistungen dieser Unternehmen reichen von Zahlungsdiensten, Personal- und Robo-Vermögensberatern bis hin zu Peer-Lending und Crowdfunding. Beehive mit Sitz in Dubai ist die erste Peer-to-Peer-Kreditplattform in der MENA-Region. Beehive bietet ein enormes Potenzial für KMU und bietet ihnen über Online-Plattformen erschwingliche Finanzmittel.

Ein weiteres Unternehmen, Eureeca, wurde 2013 in Dubai gegründet und fungiert als Crowdfunding-Plattform für Aktien. Es bietet seinem Anlegernetzwerk, zu dem Gelegenheits- und Angel-Investoren sowie einige institutionelle Unternehmen gehören, potenzielle Anlagemöglichkeiten mit hohen Renditen. Außerhalb der VAE werden auch im Hinblick auf die Digitalisierung große Wellen geschlagen, wie beispielsweise FAWRY, eine in Ägypten ansässige Plattform für digitale Transformation und elektronische Zahlungen, die kürzlich eine Marktkapitalisierung von über 1 Milliarde US-Dollar erreicht hat.

Crowdfund Insider: Sie haben erwähnt, dass Sie Vorstandsmitglied der MENA Fintech Association sind. Bitte teilen Sie uns Ihre Rolle in der Organisation mit und warum dies wichtig ist.

Kokila Alagh: Ich denke, dass die MENA Fintech Association (MFTA) eine einzigartige Organisation ist, die Startups und Unternehmer, Unternehmen und Finanzinstitute sowie Fachleute zusammenbringt & Wissenschaft, Regulierungsbehörden & Investoren. Unsere Firma KARM Legal ist das Gründungsmitglied der Organisation und ich bin verantwortlich für die Politik- und Governance-Branche.

Im Rahmen der von der MFTA ergriffenen Initiativen hat der Verband zusammen mit KARM “Regulations Simplified” veröffentlicht, eine Veröffentlichung zur Vereinfachung des vom Abu Dhabi Global Market, Vereinigte Arabische Emirate, für die Branche bereitgestellten Rahmens für digitale Assets.

KARM hat über die MFTA auch die Ausarbeitung von Richtlinien und Regulierungsrichtlinien für die Botschafter und Mitglieder der regionalen Fintech-Arbeitsgruppe des Arabischen Währungsfonds zum Thema „Richtlinien zur Überwachung der Cyber-Resilienz für die arabischen Länder, in Bezug auf Finanzmarktinfrastrukturen“ und „ Richtlinien für digitale Identität und e-KYC für die arabischen Länder. “

Von Anfang an war es das Ziel der Organisation, die Community zusammenzubringen, um Diskussionen über die Entwicklung von Fintech und anderen Formen neuer Technologien zu führen.

Crowdfund Insider: Sie sind der Gründer von KARM Legal Consultants. Bitte erzählen Sie uns von dieser Rolle und wie sie Ihre anderen beruflichen Aktivitäten ergänzt.

Kokila Alagh: KARM ist mein drittes Unternehmen in der Region. Ich habe in der Vergangenheit zwei Full-Service-Anwaltskanzleien gegründet und war geschäftsführender Gesellschafter. KARM wurde mit der Idee gegründet, die Brücke zwischen den Start-ups / KMU und Konglomeraten und den Regulierungsbehörden in den Bereichen Blockchain, Fintech, Datenschutz, Open Banking, Cybersicherheit, Robo-Beratung und allgemeiner Technologiebereich zu sein.

Mit KARM habe ich versucht, ein Team von Anwälten aufzubauen, die bereit sind, sich unkonventionell mit Recht und rechtlichen Lösungen zu befassen. Da aufstrebende Technologien die Unterstützung strenger Vorschriften benötigen, versuchen wir unser Bestes, um ein reguliertes, aber förderliches Umfeld für Technologie zu schaffen. Mit dieser Rolle hatte ich nicht nur die Möglichkeit, mich mit einigen bahnbrechenden Projekten zu befassen, sondern auch die sich entwickelnde Rolle einer Regulierungsbehörde mitzuerleben und zu unterstützen. Zusätzlich zu unserer Praxis, Privatkunden zu betreuen, haben wir uns sehr aktiv an der Politikgestaltung in der MENA-Region beteiligt.