Наскоро говорихме с Лекс Соколин, Глобалният сътрудник на Fintech и ООП на ConsenSys, водещо студио за разработка на Ethereum (ETH) със седалище в Ню Йорк. Преди да се присъедини към ConsenSys, Соколин е глобален директор на Fintech Strategy в Autonomous Research, фирма, която в крайна сметка е придобита от AllianceBernstein. Докато беше в автономните изследвания, Sokolin предостави проучване на собствения капитал за изкуствен интелект, блокчейн, онлайн кредитиране, цифрово банкиране – почти пълния стак на екосистемата на Fintech.

Наскоро Crowdfund Insider се обърна към Sokolin, за да чуе за неговата перспектива за дигитализацията на финансите. Той също така говори за противоречивия проект „Везни“, ръководен от Facebook. Нашата дискусия е по-долу.

Crowdfund Insider: Определено съм съгласен с вашия аргумент, че Fintech и Crypto / Blockchain могат да съществуват едновременно. Много нови заемодатели на Fintech предоставят достъп до решения за кредитиране. Моля, коментирайте как финансовите технологии и екосистемите на цифровите активи могат да помогнат за осигуряване на подобрен достъп до финансиране за МСП.

Лекс Соколин: Финансирането на МСП обхваща няколко функционални области, от потребителския интерфейс, до работните потоци, свързващи кандидата със сметките и средствата, до решенията за поемане на поръчки и до управлението на портфейла. Fintech е много добър в превръщането на вграденото и потребителското изживяване в цифрово и по-ефективно.

Съвременните интерфейси са много по-добри посредници от традиционните оператори, но им липсва капитал или лицензи за доставка на средства в мащаб. Виждайки, че COVID-19 настоява върху този разказ за затвора, е много конструктивно.

Подписването може също да бъде автоматизирано по централизиран начин или с машинно обучение и да ускори времето за разпространение и да подобри възвръщаемостта на портфейла. Цифровите активи, от друга страна, могат да подобрят самите пари и активи за кредитиране. Издаване, клиринг, сетълмент, съответствие, идентичност, обезпечение, произход – всички те са изпечени във вериги като Ethereum и софтуерни платформи като ConsenSys Codefi. Ако издавате активи на блокчейн и ги доставяте през интерфейсите на Fintech, можете да имате 100-кратно подобрение на традиционните работни процеси.

Crowdfund Insider: Много се говори за ръководената от Facebook инициатива Libra. Като се има предвид, че проектът сега е вид система за плащане и стабилна валута, вместо действителна валута, поради регулаторен натиск, колко голямо въздействие смятате, че може да има върху съществуващата глобална финансова система?

Лекс Соколин: Мисля, че Везните ще бъдат много въздействащи, независимо под каква форма са. Ако то е под формата на платежна релса за CBDC, това вече е изключително важно. Съществуването на такава регулирана блокчейн релса, която е частна и тясно регулирана, по дефиниция ще отнеме пазарния дял от други видове безразрешени отворени блокчейн релси.

Може да обучи много потребители да разчитат на крипто активи и да бъде вход към биткойните и етерите на света. Но по-вероятно основната технология просто ще бъде абстрахирана и парадигмата няма да се промени, освен да пренасочи ресурсите от отворени проекти към по-затворени.

Мисля, че Везните ще бъдат много въздействащи, независимо под каква форма са. Ако то е под формата на платежна релса за CBDC, това вече е изключително важно @LexSokolin

Crowdfund Insider: Регламентите и изчерпателните насоки за предлагане на услуги, свързани с криптовалута, са огромно предизвикателство за регулаторите по целия свят, в продължение на много години. Какво се изисква преди и ако някога наблюдаваме масово приемане на цифрови валути? Кои са някои ключови неща, които трябва да се проведат или да бъдат внедрени в световен мащаб, преди да можем да видим смислено приемане на крипто активи с практическа цел (не спекулативна търговия)?

Лекс Соколин: Има много измерения, за да се отговори на този въпрос, въпреки че няколко са червени херинга. Хората обичат да изтъкват потребителски интерфейси, попечителство, обвивки на ETF и институционални инвестиции. Те са необходими, но те също вече имат решения. Водата кипи, просто не е завряла, защото не е имало спешност за промяна. Мисля, че геополитическата ситуация ще бъде по-голям катализатор от постепенните подобрения, които хората описват.

Второ, едно от нещата, върху които наистина се фокусираме върху ConsenSys, е Ethereum 2. Наличието на по-ефективен протокол, който разширява огромния успех, наблюдаван от Ethereum, и лоста, който общността на разработчиците ще доведе до още по-децентрализиран софтуер.

По-ефективният децентрализиран софтуер и растежът на DeFi ще продължат да доказват новите ни случаи на употреба, които улавят въображението на хората. След това между тези приложения се формира икономическа дейност и вече има родна валута, която позволява транзакции по веригата. На всичкото отгоре близо 7 милиарда щатски долара в токенизирани щатски долари обикалят мрежата Ethereum. Това е основният път, който виждам към приемането – не повече търговия с алтернативни протоколни токени.

Crowdfund Insider: Според последния доклад на CB Insights, финансирането от Fintech, разбираемо, е получило удар през Q1 2020 поради икономическа несигурност, създадена от смъртоносната епидемия на COVID-19. След това има и Fintechs, които се справят доста добре поради нарастването на цифровите плащания в световен мащаб. Какво може да направи финансовият свят, включително малкия бизнес, за да оцелее в тези предизвикателни времена?

Лекс Соколин: Най-добрият съвет е винаги – маркирайте на пазара. Ако смятате, че струвате 5 милиарда долара, а сега струвате 500 милиона, маркирайте на пазара! Ако смятате, че ще имате 10 милиона долара приходи и 500 000 долара приходи, маркирайте на пазара.

Така че това означава много бързо разбиране на истината за конкретното ви финансово състояние, предприемане на подходящи мерки въз основа на рисковия ви капацитет и водене на тежка битка. Ще видим много стартиращи модели на Fintech, които бяха модерни – като цифрови заемодатели, които генерират предварително пари, но имат загуби отзад – борба в рецесия.

По-старите модели, като депозити или активи под управление, ще имат по-малко забавяне, но все още се индексират към икономическия цикъл. Мисля, че плащанията ще продължат да се извършват силно до степента, в която те докосват цифровата икономика. Близостта на плащанията и портфейлите зависят от физическия отпечатък и в резултат на това крият повече риск.

Crowdfund Insider: Цифровото банкиране стана доста популярно сред иновативните Fintechs като Revolut, Monzo, Starling Bank, предлагащи рационализирани финансови услуги. Също така стана необходимо за действащите лица да надградят своите наследени системи. Виждате ли бъдеще, където крипто, Fintech и други традиционни институции като Fidelity и JPMorgan съжителстват по смислен начин?

Лекс Соколин: Ще видим още по-голямо сближаване между Fintechs и титулярите през следващото десетилетие. Много неща ще бъдат на разположение за продажба в този низходящ цикъл, а богатите на парични средства традиционни финансови фирми ще могат да пазаруват за дисконтирани предни части с милиони отпечатъци.

В дългосрочен план не би трябвало да има голяма разлика между Goldman Sachs и SoFi, или Schwab и Coinbase. Fintechs не са нишката или разрушителят – те са преопаковане на банкови сметки, сметки на брокери / дилъри и релси за плащания, които вече съществуват. Големите технологични компании и мрежите за крипто активи смятат, че ще имат трайно и потенциално ключово въздействие върху индустрията.

Ето защо основните теми, които ме интересуват, са блокчейн, изкуствен интелект и разширена / виртуална реалност. Останалата част от напредъка е постепенна и до голяма степен се отнася до пазарния дял между поколенията.

В дългосрочен план не би трябвало да има голяма разлика между Goldman Sachs и SoFi, или Schwab и Coinbase @LexSokolin